12 月 1 日，小牛金服旗下线上普惠金融理财平台小牛在线的注册用户突破 400 万。截止目前，已经安全运营 1275 天，累计成交额超过 470 亿。短短的三年多时间，小牛在线就已跃居成为了华南最大的线上普惠金融理财平台。今天我们来探秘，这家公司是如何赢取超过 400 万用户同时喜爱和信任的。
 
小牛在线能够赢得超过 400 万用户的支持和信任，背后逻辑主要是一个“稳”字。“稳”字常常让人想起的是四平八稳、稳如泰山，因为“稳”，让人心安。而小牛在线的“稳”则主要表现在资产输出能力稳定、技术保障稳固以及品牌认知的稳健，三大要素组成最稳的三角，保证了小牛在线的平稳发展以及持续获得用户的支持。

稳定的资产输出

小牛在线始终坚持小额分散的商业模式，这点与今年 8 月出台的网贷新规不谋而合，同时，也受到了众多用户的支持。而要实现“小额分散”的模式，稳定的小额资产输出能力至关重要。

成立三年来，小牛金服旗下的小牛在线已经成为华南最大的线上普惠金融理财平台，累计交易额突破460亿，是最早加入央行指导下的中国互联网金融协会的成员之一，同时也是行业内少有的同时拥有ICP和B21证的平台，能取得以上成就，与平台稳定的资产输出能力息息相关。

小牛在线的资产输出主要是来自于同为小牛金服旗下的小牛普惠，前海融辉，小牛资本旗下的小牛分期以及业内其他小额资产。当然，后续还会增加小牛金服旗下的纯线上借贷平台乾牛贷的小额资产，通过打造以小牛在线，小牛普惠、前海融辉、乾牛贷为主的资金资产闭环，保证最充足稳定的小额资产输出能力。

小牛普惠目前线下网点 260 多家，累计放款额超过 120 亿，服务借款人近 80 万，平均借款额 3-5 万，在国内综合行业排名前五。

当然，这并非是发展的最终版本。10 月 28 日，小牛金服启动会上，小牛金服执行总裁刘金科正式对外宣布，打开闭环，引进美好伙伴，深入小微企业及年轻家庭市场，建立全开放的金融生态。“我们通过打开资金和资产端的闭环，拓展自身的资金和资产能力，保证有稳定的资金输入和资产输出，服务更广泛的群体。”刘金科说。

稳固的技术保障

“金融创新首先是科技创新，科技引领金融，科技变革金融。这也是我们小牛始终坚持的理念。”小牛金服兼小牛在线首席技术官郭玮说。

郭玮表示，金融科技源于科技的创新，主要是通过科技手段来推动金融服务创新的综合体系，如大数据、人工智能、风控、区块链、金融云等。而小牛目前也在积极布局科技金融，深入中国小微企业和年轻家庭。

在探索和实践数字化普惠金融的道路上，小牛在线始终坚持不断的创新。除了引入先进科技技术打造大数据风控平台外，也积极与外部优秀伙伴合作，无论是数据积累能力、处理能力，还是技术支撑能力都在行业内处于领先地位。

此外，积极与多方建立合作机制，与国外征信巨头 FICO、环联、益博睿等建立深度合作伙伴关系，收集不同领域和行业的第三方大数据。

小牛的大数据平台，通过分层管理，服务于五大业务板块，如用户画像、数据风控、经营决策、实时报表，以及数据挖掘。目前已经实现了第一阶段，提供数据分析的相关基础服务，并且进入第二阶段，引入各种数据分析工具，提供多维分析，信用分析、数据挖掘等一系列大数据服务。

通过与大数据的结合，综合传统央行和金融机构数据，社交行为数据，全方位分析用户属性，识别用户风险。同时，在实效性上能够做到从信息提交到我们的自有系统后到放款完成，只需几分钟，“当然，我们还会继续优化和升级系统，争取能在秒级单位能完成。”郭玮提到。

此外，小牛还积极布局用户画像，收集整合内部长期积累的数据并结合大量外部数据，通过各种数据挖掘的算法给用户打上多种标签，体现不同的属性，基础属性、社会事业、公共事业属性、金融属性、行为属性等一系列属性。用户画像抽象出各类用户的特征图谱，利用这些特征图谱，能够去识别新用户，挖掘用户需求，在资金端做精准营销以及增值服务。

“我认为不论在资产端还是在资金端，结合用户画像应用场景，以及产品特性的智能推荐，都将是未来智能化金融的一个方向。”

近期，小牛在线针对用户群推出“用户画像1.0”，聚焦于利用大数据实现精准用户管理，提供专业服务，真正把“金融科技”的建设落实到运营层面。

小牛在线用户画像 1.0 版本全面覆盖 370 万注册用户，54万投资用户，根据用户基本画像、社会活动画像、公共事业画像、金融画像、平台行为画像、深层画像 6 个方面的信息抽象出的一个标签化的用户模型，共涉及 6 个面 33 个维度 300+ 标签，涵盖了 70 个事实标签和 3 个深层模型标签。

稳健的品牌认知

“大部分互联网品牌是线上起家，线下却成了软肋。和传统企业的品牌有明显区分，互联网企业的品牌的建设实际与企业的发展是同步的。而互联网金融的品牌建设除了在提升曝光以外，更多是在美誉度、忠诚度和信任程度上下功夫。”小牛金服品牌中心总经理邓琳奕认为。

互联网金融行业上有一个公认的评估指标，以平均年化收益率低于 10% 撮合 10 亿以上交易额的平台，属于兼备品牌影响力的稳健型平台。而国内能够达到这个标准的只有15家左右的平台。而小牛金服旗下子公司小牛在线以 8.8% 平均年化收益率，每月撮合 36 亿资金。同时，在11月最新公布的品牌忠诚指数中，平台的两大核心指标也再创新高，用户复投率达到 70%，留存率则高达 90%。

互联网金融行业从一开始的野蛮增长到今年的合规监管齐动，传播大环境从风口变成封口，互联网金融成为人人避之不及的恶名词。就互联网金融企业而言，打造用户对于企业的信任度是品牌至关重要的一项工作，因为和钱相关的事都无小事。

“小牛的品牌建设一直是围绕着“信任”建设两个字来进行的。品牌是信使，信使的使命和价值在于传递信息、完善信用，进而建立信仼。没有信使，双方就会误读误解误伤。”邓琳奕说。

小牛在品牌建设上走出自己独有的风格，与传统的强曝光相反，平台更多是通过企业社会责任的构建来保持品牌信任度。

小牛发现，热爱家庭热爱运动的人对未来有着更积极的想法，他们不抑郁、乐观、喜欢孩子、关注长远利益、注重个人的金融信用。小牛自带体育基因，在进行体育营销时，看中的是项目独特的体育文化，它所包含的坚韧精神，以及美好属性，而这种体育文化和赞助者本身的企业文化属性是同构的，我们视这为“精神契合性”赞助。

“我们与深圳大型户外运动社区磨房共同推动的大众化运动项目，在今年 10 月份对广东宏远嘉年华进行了冠名赞助，此前曾与达拉斯小牛队达成赞助合作。”

此外，小牛也启动了“妈妈很牛”的年度公益资助计划。该计划主要与深圳妇联和武汉妇联展开合作，旨在帮助困难妈妈群体提供就业和创业培训，通过专业培训后的自我增值，改善家庭生活，实现个人梦想。我们还与宋庆龄基金会、青基会、深圳关爱办等公益组织展开了“宝贝很牛”和“爸爸很牛”计划。

2016 年小牛邀请大鹏拍摄了微剧《拜托了大鹏》，微剧承载热点内容和客户产品信息，深度覆盖到小牛在线的线上目标用户。四周总覆盖人次达 14.4 亿，视频播放量近 4000 万。

同时，小牛还推出了自有的虚拟化形象牛比利，并围绕这一形象生产各种常规周边产品用于用户互动，还有定期推出类似于牛比利课堂这样专属的内容栏目。